Beberapa hal tentang embedded insurance

Seorang executive dari SOMPO membahas bagaimana segmen ini mengambil bagian industri asuransi senilai $ 6,4t.

Perkiraan Statista, perusahaan statistik data dan pasar dari German, memperkirakan bahwa industri asuransi dapat tumbuh hampir $ 6,4 pada tahun 2025 dari $ 5,5 pada tahun 2021—dan tampaknya pasar asuransi tertanam (embedded) sekarang mulai mengambil bagian triliunan dolar. Hal tersebut terjadi ketika perusahaan asuransi bermitra dengan perusahaan insurtech untuk "mengubah" produk dan layanan mereka menjadi digital bagi konsumen.

Tetapi apa sebenarnya yang berkembang dari sub-pasar di industri asuransi ini?

Dalam obrolan eksklusif dengan Insurance Asia, Daniel Neo, regional CEO of Sompo Holdings (Asia) Pte. Ltd and deputy CEO of Sompo International Holdings Retail, menjelaskan bagaimana asuransi tertanam dapat membantu menjangkau konsumen yang lebih haus akan teknologi digital di Asia Pasifik.

Bisakah Anda memberitahu kami lebih banyak tentang asuransi tertanam? 

Asuransi tertanam adalah integrasi produk asuransi end to end dalam ekosistem teknologi yang lebih luas atau platform e-commerce. Ini memungkinkan perusahaan non-asuransi untuk menawarkan produk asuransi langsung melalui platformnya, meningkatkan proposisi nilainya dan menciptakan aliran pendapatan baru.

Melalui pemrograman aplikasi interface, artificial intelligence, dan perangkat lunak modular, asuransi tertanam akan memungkinkan produk atau penyedia layanan pihak ketiga di sektor apa pun secara lancar mengintegrasikan solusi asuransi inovatif ke dalam penawaran dan pengalaman pelanggan mereka. Dengan meningkatkan proposisi nilai dan menciptakan peluang, asuransi tertanam dapat menjangkau pelanggan baru atau yang sudah ada di seluruh touchpoint digital sementara secara bersamaan menangani banyak masalah penawaran dan permintaan sekaligus dapat bertindak sebagai katalis untuk transformasi model bisnis industri yang lebih luas.

Menurut Anda, pasar mana di Asia-Pasifik miliki yang potensial untuk asuransi tertanam?

Untuk SOMPO, pasar negara berkembang seperti Malaysia, Indonesia, Thailand, Vietnam, dan India telah diidentifikasi sebagai pasar potensial untuk asuransi tertanam dikarenakan meningkatnya preferensi untuk saluran digital. Di seberang APAC, kami telah menemukan bahwa konsumen terbuka untuk melibatkan solusi asuransi, termasuk pembelian dan pembuatan klaim, melalui platform non-asuransi online. Dengan asuransi tertanam yang cepat menjadi penawaran utama dalam industri asuransi karena kita melihat selera digital di APAC tumbuh mengakibatkan adanya kesenjangan besar bagi perusahaan asuransi untuk memanfaatkannya.

SOMPO berusaha mengidentifikasi pasar-pasar ini dan memahami bagaimana kita dapat memenuhi kebutuhan konsumen kita. Melalui kemitraan dengan para pemegang insurtech, kami dapat menjangkau audiens kami melalui ekosistem digital yang menghubungkan berbagai pemangku kepentingan. Bersama, membentuk serangkaian produk dan layanan, mengemasnya menjadi satu pengalaman terpadu yang memungkinkan pengguna untuk memenuhi berbagai kebutuhan.

Apa yang telah dilakukan SOMPO untuk asuransi tertanam di Asia? Inovasi menarik yang ingin Anda diskusikan?

Beberapa perusahaan ritel kami di Asia sudah mulai menawarkan asuransi tertanam melalui platform e-commerce. Sebagai contohnya, PGA SOMPO di Filipina yang menyediakan solusi asuransi melalui Lazada; Sompo Insurance Thailand menawarkan layanan pembelian dan klaim di LINE OA dan telekomunikasi AIS mereka; Sompo Insurance Indonesia bekerja dengan Bukalapak untuk memberikan solusi asuransi digital, serta situs in-house web gaya hidup pemenang penghargaan mereka bernama SompoKini sejak November 2020. Namun, kami tidak memiliki platform digital tunggal dengan teknologi dan ekosistem seluas Cover Genius yang dapat diukur di seluruh pasar global kami. Jadi kemitraan ini adalah landasan peluncuran yang baik untuk jalur pertumbuhan kami.

Anda baru saja berinvestasi di Cover Genius. Apa artinya bagi SOMPO?

Industri asuransi telah berkembang selama bertahun-tahun, terutama lebih dalam dua tahun terakhir akibat dari dampak COVID-19 yang telah menyebabkan pergeseran kebiasaan konsumen; dan lebih banyak konsumen bergerak ke arah solusi asuransi yang menarik melalui perantara atau platform digital. Kemitraan dengan Cover Genius akan membantu Sompo makin memperkuat strategi kami, meningkatkan proposisi nilai kami, dan membangun posisi pasar yang berkelanjutan di ruang asuransi tertanam yang tumbuh cepat.

Kami membayangkan masa depan asuransi tertanam untuk mengintegrasikan solusi asuransi inovatif ke dalam produk atau penyedia layanan pihak ketiga dalam ekosistem luas milik Cover Genius; dan untuk mendapatkan akses ke lebih banyak data untuk lebih memahami kebutuhan dan preferensi pelanggan yang berkembang. Ini sangat relevan dengan keragaman di pasar ritel global kami.

Memahami cara melayani pelanggan dengan lebih baik secara virtual akan memungkinkan SOMPO memanfaatkan distribusi afinitas digital non-tradisional yang dapat di tingkatkan di seluruh SOMPO Group secara internasional.

Menggabungkan kemampuan penjaminan emisi kami dengan lisensi dan teknologi dari Cover Genius akan menciptakan posisi kepemimpinan yang menarik di pasar asuransi tertanam yang tumbuh cepat. Kami ingin bisnis ritel global kami menjadi lebih berkelanjutan dan kompetitif serta menciptakan lebih banyak nilai untuk merek.

Kami akan memanfaatkan kemampuan penuh Cover Genius dan mitra dagang digital yang ada untuk memperluas bisnis ritel global kami dengan memanfaatkan distribusi afinitas digital non-tradisional yang dapat di tingkatkan secara internasional. Kami memiliki kualitas umum yang sejalan dengan Cover Genius; untuk itu kami  berharap dapat bekerja sama untuk mewujudkan inovasi digital dan membawa kegembiraan bagi pelanggan kami.

Apa yang dicari SOMPO ketika berinvestasi di insurtech seperti Cover Genius?

Kami telah bekerja dengan Cover Genius pada beberapa proyek masa lalu dan sangat terkesan dengan organisasi dan kemampuan globalnya. Sementara kami memiliki pengetahuan dan kemampuan dalam penjaminan emisi, produk dan layanan berkualitas tinggi, kami membutuhkan perusahaan insurtech untuk lebih mendorong bisnis kami melalui saluran distribusi yang lebih beragam dan lebih luas di seluruh industri. Kami mencari organisasi yang telah menunjukkan kemampuan teknologi dan potensi untuk menawarkan produk asuransi end-to-end yang terintegrasi dalam ekosistem teknologi yang lebih luas atau platform eCommerce, yang dapat diukur secara global. Pada akhirnya, kami ingin lebih banyak orang tahu tentang merek SOMPO dan dapat diakses sebagai solusi asuransi kami.

Menurut Anda apa yang harus dipertimbangkan oleh perusahaan asuransi ketika berinvestasi di insurtech?

Perusahaan asuransi harus mempertimbangkan pasar tempat mereka berada dan mengevaluasi bagaimana mereka dapat bekerja dengan insurtech untuk menawarkan produk dan layanan secara efisien. Pasar seperti Singapura dianggap matang karena tingkat penetrasi asuransi yang tinggi, yang berarti bahwa tujuan pasar untuk perusahaan asuransi bukanlah akuisisi pelanggan, tetapi sebaliknya, merampingkan dan meningkatkan produk dan layanan yang ada. Meskipun begitu, untuk pasar negara berkembang seperti Thailand, Indonesia, India, dan Vietnam, tingkat penetrasi asuransi yang rendah dan preferensi untuk saluran digital merupakan tanda bahwa pemain lama dapat memanfaatkan insurtech untuk memperkenalkan produk digital dan mendorong konsumen untuk beralih ke perantara digital atau platform untuk membeli asuransi.

Secara keseluruhan, kemampuan teknologi adalah sesuatu yang tidak dapat ditiru oleh pengguna lama dalam waktu singkat tanpa bantuan pengguna insurtech. Penanggung yang ingin berinvestasi dalam insurtech harus mempertimbangkan apa arti strategi jangka panjang mereka dalam hal digitalisasi dan penawaran produk. Misalnya, kemampuan AI dapat digunakan untuk penilaian berbasis risiko, dan memperkuat kemampuan penjaminan emisi sesuai dengan pasar, sementara wawasan berbasis data dapat membantu perusahaan asuransi menentukan produk dan layanan baru yang akan memenuhi kebutuhan konsumen.

Apa yang tersedia untuk asuransi tertanam di APAC?

Walaupun asuransi tertanam tidak menyelesaikan kesenjangan perlindungan, namun asuransi tersebut mengatasi banyak masalah penawaran dan permintaan dan dapat bertindak sebagai katalis untuk transformasi model bisnis industri yang lebih luas. Opsi distribusi secara keseluruhan jatuh pada spektrum saluran, termasuk pelanggan pihak ketiga dan langsung.

Perusahaan asuransi dapat mengintegrasikan proses manajemen klaim dan pembayaran yang lancar dan lebih cepat untuk mengatasi banyak masalah penawaran dan permintaan yang dihadapi perusahaan asuransi. Pada gilirannya, perusahaan asuransi dapat mengarahkan kembali fokus mereka pada menciptakan produk baru melalui adopsi teknologi canggih dan meningkatkan pengalaman pelanggan.

Asuransi tertanam hari ini dirancang menjadi kebutuhan dasar yang dimiliki konsumen, tetapi kami mengantisipasi pertumbuhannya ke area lain. Salah satu contohnya adalah pada asuransi kendaraan bermotor. Dengan meningkatnya permintaan untuk mobil self-driving, produsen mobil sekarang dapat menanamkan asuransi ke dalam proses pembelian pelanggan. Selama beberapa tahun ke depan, arah kemungkinan akan terus bergeser karena teknologi terus berkembang dengan cepat.

Kami berharap melihat asuransi tertanam unggul di segmen tertentu. Model bisnis-ke-konsumen, misalnya, dapat memanfaatkan perusahaan seperti telekomunikasi atau ritel. Dengan basis pelanggan yang ada, perusahaan asuransi dapat langsung menjangkau pelanggan ini dalam bentuk asuransi tertanam.

Dari sudut pandang konsumen, asuransi tertanam akan membantu meningkatkan pengalaman pelanggan digital secara keseluruhan ketika membeli asuransi atau membuat klaim. Perjalanan digital yang di tingkatkan dan lancar dapat menghilangkan kesulitan pelanggan, membuat prosesnya menjadi menyenangkan.

Bisakah Anda berbagi dengan kami beberapa rencana Anda kedepan?

SOMPO memiliki rencana untuk memperluas saluran distribusinya di ruang asuransi tertanam dan pasar afinitas untuk memberikan solusi yang dibuat khusus untuk pelanggan kami. Kita telah melihat bahwa, sementara konsumen mengharapkan layanan menjadi cepat dan nyaman, elemen pada manusia itu sendiri adalah kunci untuk asuransi di beberapa pasar. Konsumen menginginkan campuran solusi yang seimbang yang memenuhi kebutuhan mereka di sepanjang perjalanan pelanggan yang berbeda-beda. Kami akan terus mengidentifikasi perusahaan yang cocok dan berpikiran sama sebagai bagian dari strategi kemitraan afinitas kami untuk memposisikan SOMPO menjadi yang terdepan di ruang asuransi tertanam dan memajukan nilai merek dan keaktifan grup dalam ranah digital.